sarahのシステムトレード講座

今年夏にスタートするレバレッジ規制を目前に控え、
去年末から徐々に業務廃止、吸収合併等のニュースもちらほら見かけるようになりました。

●オリックス証券がマネックスグループに吸収合併
●株式会社ＥＭＣＯＭ　ＴＲＡＤＥがトレイダーズ証券に吸収合併

そして２０１０年。

今後数年間は、ＦＸ業界にとって、大きな変革の年になりそうです。
レバレッジ規制がどう影響してくるのでしょうか。

多くの人が想定することとして、次のようなことが挙げられるでしょう。

顧客が激減する

↓↓↓

ＦＸ業者が激減する
↓↓↓

ＦＸ業界全体のマーケットが縮小する
↓↓↓
手数料復活？

ＦＸ初期時代のスプレッドへ逆戻り？

スプレッドが広くなり、スキャルパーが減る！？

既存客は海外に逃れる！？

既存客はくりっく３６５に偏る！？

少額投資家が減り、投資家の質が上がる！？

レバレッジがかけられなくなり、大損する人も大儲けする人も減り、中間層が増え、業界が安定する！？

sarah自身、資金が少なかった時と比べてレバレッジをかけなくなったので、

規制がかかっても別に対して影響がないなとたかをくくっていました。

でも良く考えると、ＦＸ業界のマーケットが縮小されていいことはありませんよね。

サービスの向上は競争の上に成り立っているのですから。

その前に、規制がかかってもＦＸ参加者は減らないのでは？

円高に歯止めがかかり、キャリートレードが復活するタイミングでまた市場参加者は、逆に増えるかも！？

という楽観的な声も聞かれます。

果たして今後の行方は・・・・・・

どう転んだとしても、相場に向かう姿勢、これまで自分が築き上げてきたものは一生モノだと思っていますので、

自分のスタイルだけはブレないようにしたいものです。

楽して身につける手法ではありません。でも、努力すれば身に付きます。

その努力の仕方さえ間違えなければ・・・・・↓↓↓

パリス昼豚の５万円ＦＸ

２００８年には、なんとスプレッド０～というあり得ないスプレッドコストを提示してくる業者も出現してきました。

低スプレッドにつられ、sarah自身、あっちもこっちも口座を開設してしまい、
ＭＹ口座の数が急激に増えていったのもこの年です。

この頃から、徐々にレート表示が小数点以下３桁まで表示される業者も増えてきました。

つまり、ドル円のレートが９５．２４１というように、より細かい単位表示がされるようになったのです。

２００８－２００９年は、新規参入するＦＸ業者が怒涛のごとく増えました。

ＦＸ業界の戦国時代幕開け！といったところでしょうか。

大手業者も、低スプレッド系の子会社を作り、
住み分けをするといった不思議な（！？）現象が起こったのもこの頃からです。

ひまわり証券グループのＦＸ　ＺＥＲＯ，クリック証券株式会社グループのフォレックストレードetc.

低スプレッド競争が激化する中で、０．１pips～と見せかけだけスプレッドが狭く、実際に使ってみると、
約定時に数pips滑ってしまったり、ちょっと相場が荒れると何pipsも広がったりと、
ユーザーががっかりするような業者も少なくはありませんでした。

その一方で、これまで高い手数料を取り、
デイトレーダーに敬遠されがちだったくりっく３６５業者が、軒並み手数料を下げてきました。
手数料片道３０円－７３円ということで、店頭のＦＸ業者を上回るコストパフォーマンスを提示するようになり、
さらにはレバレッジも１００倍まで引き上げられました。

これまでくりっく３６５を使っていなかったsarahの周りのデイトレーダー仲間も、
くりっく３６５と店頭ＦＸを使い分ける人が増えてきました。

今年に入ってから、大手ＦＸ業者もくりっく３６５に参入し始めましたね。（クリック証券、外為どっとコム）

そしてみなさんご存知、レバレッジ規制という衝撃ニュースが２００９年初めごろに飛び込んできました。

と同時に、信託保全の完備、スプレッドの見直し、約定力の透明化等、悪徳業者の淘汰とも言えるほどの、
厳しい行政監視が徹底されるようになりました。

ちなみに２００９年に流行ったのが、“スベラナイ”というキャッチコピー。
低スプレッドは当たり前、そしてさらに約定力を売りにする業者が増えてきました。

競争はコスト等のスペックだけにとどまりません。

チャートが未来のレートを勝手に予想してくれる機能がついている業者もあれば、
チャート機能や注文システムが進化していったり、自動売買を推奨する業者があったり、他社との差別化を図ろうと、
各業者が独自路線で顧客獲得に励むようになりました。

(続く）

相場が大きなトレンドという波を乗り越えて、様々な局面を歩んできたのと同様に、

日本国内におけるＦＸ業界そのものも、年々様変わりをしながら進化を遂げてきました。

今回は、sarahがＦＸと出会ってから今日に至るまでにみてきたＦＸ業界の今と昔を振り返り、今後どう変わっていくのかを、ユーザー目線でお話してみたいと思います。

Sarahがトレードを始めたのは、一般客向けにＦＸサービスが開始されて間もない、ちょうどＦＸブームに火が付き始めた頃です。

その頃のＦＸ会社の選び方と今では完全に異なります。

面白いことに、この５年間、ＦＸ業者の数が急速に増えるとともに、ユーザー側が選ぶ業者の特徴が毎年異なるのです。

まず、２００５年頃。まだ取引手数料がかかるのが当たり前で、

信託保全がついている業者はほとんどありませんでした。

信託保全がついていない悪徳業者が倒産し、証拠金が戻ってこないという事件が何件か発生し、

問題になったのもこの時期です。そこで、信託保全がついている会社に人気が集まるようになりました。

２００６年頃。その当時はドル円のスプレッドは５pips、ポンド円でも１５pipsくらいが相場でした。

２００６年-７年頃からみんなのＦＸ（現エンコム証券）

，外為オンライン、ＦＸＴＳ等の低スプレッド、

ハイレバレッジ業者が徐々に現れました。

この頃は、もはや手数料ゼロは当たり前。

ドル円１pipsという衝撃的な安さと、証拠金が１万円以下～という安さにに口座開設者が殺到したと聞きます。

急激に口座開設者が増えてしまった業者では、サーバが安定しないというトラブルも実際多かったのを記憶しています。

（続く）

今日とある取材がありました。

そこで、sarahは無意識のうちにデータ取りが大事だ！ということを連発していたんですね。

sarahが書籍の特典で配った資金管理シートを活用いただいている方も多いかと思いますが、
自分のトレードをデータ化することによって見えてくることってホント多いんです。

今日はそのことについてちょっとお話しましょう。

例えば、調子が悪い時

●東京時間で勝っていても、ＮＹ時間で負けた結果、負け越すことが多い
●１ヶ月で見た時、月半ばで負けることが多い
●ドル円でトレードする時に負けることが多い
●順張りに比べると逆張りのほうが勝率はいいが、トータルで負けている
●負けが続いているとき、損益比率が勝っているときに比べると極端に低い
●連敗が続く時、最高で１０連敗した
●負けが続いた時は、勝っているときに比べるとトレード回数が多い

資金管理シートを使うことによってわかるデータはざっと挙げただけでもこんなにあります。

調子が悪い時の原因がここまで明確だと、あとは、
これらの兆候が現れた時に、対策をする。

●例えば、月半ばは積極的にトレードしない
●ＮＹ時間はトレードを控える
●ドル円はお休みして、パフォーマンスのよい追加だけに絞る

等々。

どうですか？

自分自身のトレードのバロメータってとても大事なんです。

そのためには、日ごろからデータ取りをしておくことが大事だということがよくわかりかと思います。

受験勉強や就職試験と同じですよね。

徹底した自己分析。
これによって、自分が目標も立てやすく、苦手分野も克服しやすい。

自分が１日に平均何回トレードしているのか答えられますか？
勝率は答えられますか？
過去の最大ドローダウンは答えられますか？
毎月のパフォーマンスは答えられますか？

勝つために、まず自分をよく知りましょうね！

とにかく売れてます↓↓↓

パリス昼豚の５万円ＦＸ

本ブログじゃ書けないナイショ話です。

sarahは以前、某業者が売りにしている、レンジを狙った自動売買について、

”相場と逆のカウンター狙いでしょ。
損切りしないで塩漬けしてしまったらどうするんでしょ？負けるんじゃないかな・・・”

とボソッと記事に書いたところ、その業者さんから物言いをウケたわけですが。。。

先日、ＥＡのエンジニアがこんなことをおっしゃっていました。
”あの発注方法のロジックを使ったＥＡ開発をよく頼まれるんだけどね。
結局ジリジリ収益曲線は右肩上がりで上がってくんだけど、最後の最後でやっぱり爆発しちゃうんだよね。
結局負けるんだよ”

とおっしゃっていました。

その典型的例が先週の暴落時のような大相場でしょう。
レンジだと思い下でロング。ストップを置かないでそのまま放置したらどうなるでしょうか。

ユロ円やポン円なんか１日で１０円動きましたからね。

じゃあストップ置けば？と言いますが、
おそらくレンジの逆張りをゆる～く取りにいく方って、レバを１倍程度にして、
何カ月もかけて塩漬けを解消するようなトレードを半数以上の方が行っていると推測されます。

だって・・・・・他のブロガーさんのレビューを拝見すると、
損切りなんて全く見当たらず、プラスの約定だけの方がほとんどなんですもん～。
塩漬け率の統計を取っていただきたいですね。

と。バッシングの記事を書くつもりはなかったのですが。

システムトレードのロジックを考える際、
どこをどう頑張ってもやはり適切な損切りルールなしでは安定収益は見込めないと言います。

どんなに長くても、１-２年で破たんするという事実はデータから明らかです。

ね。裁量でも一緒ですよ～。なんて言っても、実際破たんしないと実感わかない人が多いんでしょうが・・・

とにかく売れてます↓↓↓

パリス昼豚の５万円ＦＸ

規律とトレーダーっていう本知ってますか？

相場心理学本で有名なゾーンを書いたマークダグラス著の心理分析本です。

トレーダーになりたい！っていう方であれば、このような心理学本は必ず一冊は読んでいるはず（！？）

本の中でこんなことが書かれてありました。

”トレードで成功できないのは習慣的な考え方が原因である”

従来の考え方を変えれば回避できる主なトレードミスには、次のようなものがある。

１．損切りができない
２．勝算が極めて小さくなったことがはっきりしているのに、ポジションを手仕舞できない
３．相場のトレンドを固定的な考えや信念を通してみている。
換言すれば、じぶんの期待感でマーケットをコントロールしようとしている（すなわち、間違っているのはマーケットであるなど）
４．マーケットは自らの論理と原則に従って動いていることが分からず、自分の都合や目標額などに基づいて相場を解釈する
５．マーケットで失ったお金はマーケットから取り戻すといったリベンジ的な考え方のトレードをする。
６．マーケットのトレンドが明らかに変わったことに気づいても、ポジションをドテンしない
７．トレーディングシステムのルールを順守しない
８．出動の準備をしていても、いざそのときになると出動をためらい、せっかくのチャンスを逃してしまう。
９．直観に基づく行動をバカにする。
１０．それまでコンスタントに利益を上げてきても、その後わずか１-２回のトレードでそれまでの儲けをすべて
吐き出すといったパターンを繰り返している。

先週の大相場で失敗してしまった方。
上記のようなトレードミスに心当たりはありませんか？

損切りできない。ドテンできない。というのは、初歩的なミスですが、
８に挙げられるような機会損失のミスも大きな敗因となります。

例えば、損小利大のトレードをしていたとします。

もみ合いの相場では、トレンドフォローしようとしてもなかなか利益につながらず、
損切りが続きますよね。

損切りが続くと疑心暗鬼になり、次エントリーすべきかどうか躊躇するわけです。
ためらった時に限って大きなチャンスを逃す。といったこともよくあります。

また、数か月ずっと利益が出ない手法でトレードをしていて、じゃあちょっと利食いのタイミングを早くしようか。
なんてルールを変えた途端、先週のような大相場が来て、大きな利幅が取れなかった。
ということもよくあります。

sarahは、ＰＣの調子がすこぶる悪く、肝心なチャンスを逃してしまいましたが・・・
そんなミスもありますね（笑）

相場に向き合う際に及ぼすそのような心理的影響にはどのようなものがあるのか、
どうすれば克服できるのか。

それを知るために、是非このような心理学本を一冊読むことをお勧めします。

⇒規律とトレーダー

以前、自動売買を行ううえで、どんなリスクが考えられるか。
というお話をしました。

その一つに、自動売買を運用する業者のリスクがあると述べましたが、
今回は実際に起こりうる、もしくは起こったリスクの事例についてお話します。

（事例その１）

マイナー通貨でEA運用していたところ、スプレッドを5pips広げます。
と言われ、取引ができなくなった。（ロジックが通用しなくなった）

（事例その２）

約定拒否が頻発し、売買が成立しなくなった。

（事例その３）

短期間で、爆益を上げたところ、突然口座凍結された。

（事例その４）

ハイレバレッジ運用で爆益をあげたところ、レバレッジをいきなり半分に下げられた。

（事例その５）

リスクが高すぎるという理由で、含み損を突然決済された。

（事例その６）

ロジックのバグで売買回数が異常に増え、一日何百回と売買された。

思い当たる事例を挙げてみました。

おそらく、EAをやったことのない人にとっては、かなりショックな出来事ばかりでしょう。
でも、実際に起こりうることばかりです。

知ってて取り組むのと、知らないでこのような出来事に直面するのとでは、
心構えが全然違いますからね。

頭の片隅において置いてください。

ちなみにsarahは半分くらい経験済みです。
それでもやっぱりEAに挑戦する価値はあると思って取り組んでいますけどね（笑）
リスクをとらないとリターンは見込めませんからね。

はい！恒例の質問コーナーです。

Ｋさんより

「ＦＸは全くの初心者です。どうしてもＦＸを学びたい
のですが、色んな学べる手法があり、どの先生から学びたいのかすら分かりませ
ん。

現在海外在住です。実家から大量にＦＸ関連の本を送ってもらい、用語や最
低限度の基礎を身につけようと思っています。

質問ですが、Sarahさんはどのようにして知識と経験を増やしていかれましたか？

コースや特定の先生について教わってから、今のご自分の手法に辿りついたとい
った感じですか？

自分の売買ルールを持つにはどう学び、どうやってみなさんルールを持てるよう
になっているのか、是非教えて下さい。

宜しくお願いしますm(._.)m 」

まず、sarahがＦＸを始めたいきさつから。

きっかけは、脱サラしてお小遣い稼ぎをしよう！と思ったところからですが、
これだー！！！って思って本腰を入れ始まったのは、当時付き合っていた彼氏の影響が大きかったですね。

彼はイタリア在住で、コンサル業をする傍らＦＸで生活費を稼いでいました。

最初は初心者用の本を３冊買って独学で一通り学び、その後は、夜な夜なチャットで、
彼が買ったといえば買い、売ったと言えば売り。みたいなトレードをしていましたね。

その後、ドイツ在住のママのお誘いで、交換日記感覚でブログを始めました。

それがsarahにとっては大きな転機でしたね。

自分がブログを書き始めると、今度は他の人はどんなことを書いているんだろう？
と他の人のブログを読むようになりました。

すると、色んな方法で勝っている人がわんさかいるではありませんか！！！

その当時は、かれこれ４-５年前の話ですが、とにかくスワップ派が多かった。
スワップだけで月数十万稼ぐ人も多く、
色んな通貨ペアを同時に持ってポートフォリオを組んで稼いでいる人もいましたね。

スワップトレーダーやスイングトレーダーも多かったですが、デイトレーダーのブログとか、
相場予想をしている人のブログはとにかく読み漁っていました。

でも、それ以上に、自分のブログの読者さんから教わることのほうが多かったです。
ブログって不思議なもので、自分から何か情報を発信していると、
それ以上に入ってくる情報のほうが大きいんです。

”え～でもそれは、sarahが有益情報を発信してるからそういった人が集まるんでしょ？”

と思うでしょ。いえいえいえ。

sarahがブログを始めたのは、トレード開始から数カ月後。
その頃は、チャートすらみないでトレードしていたものだから、
ド素人発言満載でした（笑）

トレンドライン？？？ハテ・・・

みたいな。（例えばです。）

すると、親切な読者さんが、こんなアホにも親切に教えてくれるんですよ。

そんなのも知らないでトレードやってるのか？

それはこうこうこうでこうなって云々。と世話好きな方が絶対一人ぐらいはいますからね。

こんな感じで読者さんと色々交流をして言った結果、交友関係も広がり、
現在に至るのです。

そう考えると、sarahにとっての一番の先生は読者さんだったのかも。

また、自分でトレード記録を書いていると、色々疑問に思うことも出てきます。
すると調べよう！って気になるじゃないですか。

調べる⇒ブログに書く⇒覚える⇒トレードに生かせる⇒読者からフィードバックがある

こんな良い循環にもなるわけです。

sarahはブログを始めてもう５年目になりますが、不幸があった時以外は、
３日以上続けておさぼりしたことはありません。
これはちょっと自慢ですね。

海外旅行しながらもトレードしていましたので、ブログもきちんと欠かさず書いていました。

もちろんボロ負けしているときもですよ！！！！！

ボロ負けしているからって、ブログをサボるのってなんか自分に負けてるな・・・
って気がするので、愚痴を書きながらもポジティブなことを書いてみたりしますけどね。

なんか、こういうコツコツがトレードにもつながるのかな。。と最近特に思います。

海外に住んでいると、書籍等はなかなか手に入りづらいものですが、
ネットである程度の情報は入ってきますからね。

長くなりましたが、ブログを書くこと。
これがsarahが手っ取り早くトレードの先生を見つけ、
トレードをお勉強できた一番のテクニックです。

ちょっと答えになっていなかったかな・・・・・

最近ツイッターをマメに使ってます。

sarahfx1

ツイッターを舞台にしたドラマもやってますしね。

前から登録だけしていたのですが、イマイチ活用できていませんでした。

４月半ばからやりだしたのですが、おかげさまで急激にフォローが増え、
３００人に到達しました★

んで。何をつぶやいているかって・・・

単にポジションのことをぶつぶつ言ってるだけです（笑）

これが結構ストレスの発散になってトレードに好影響を与えてるような気がします。

エントリー時、どこでエントリーした。それはなんでかつぶやきますよね。

つぶやくことによって理由づけができないもしくはあいまいなポジションを持たなくなります。

クローズ時も一緒。なんでクローズしたのか、どの辺まで狙っているのか等々つぶやくことによって、
自分の相場観が明確になるような気（！？）がします。

ツイッターを使う前も、自分でひとり言のようにつぶやきながらトレードはしていました。

話すと、頭の中が整理されて、感情でのトレードをしなくなるんですよね。

また、ポジションを持っているときって、冷静な判断ができなくなることがよくあります。

sarahはもうやりませんが、アゲインスト方向に動いた時なんか特に、膨らむ含み損をみて
ストップを動かしたり外したりする人も多いのでは？、

ツイッターを使うことによって有言実行しなきゃ！という意識でトレードができますし、
ポジションを持つ前の冷静な時、どういうシナリオを立てていたのか自分で振り返ることもできます。

ブログと比較して、良い点と言えば、

●リアルタイムで気軽に更新できる
●ちょっとしたことでも書きこめる
●人の目が気にならない

ってところでしょうか。

ブログだと、何を書こうか・・・・と気負ってしまいがちですが、
ツイッターだと、ちょっとしたことでもサクッと書けますし。

ということで、みなさんも是非やってみてはいかがでしょ？？ツイッタートレード！！！！！

パリス昼豚の５万円ＦＸ

1年の中で、相場を左右する季節要因というものがあります。

必ずしも当てはまるというものではありませんが、
このような季節要因を意識して相場を判断することは時に有効であると考えます。
それぞれ月毎にどのようなイベントがあるのかみてみましょうか。

1月 日本では正月休みですが欧米では日本の正月は全く関係ありませんし、ヨーロッパの決算期初めにあたります。基本12月からの相場の流れをそのまま引き継ぎます。

２月 アメリカ大統領の教書が発表される為相場が大きく動き出す時期です。

3月 日本企業の決算期にあたり、特に日本は輸出産業が多いので、
この決算期にドル売り円買いの動きが活発になる事から、円高傾向に進む事が多いのがこの時期です。

4月 日本の決算期始めにあたり、新規投資資金が市場に流れてくることが多いのがこの４月です。新しい機関投資家の資金も積極的に入ってきますので、一般的にはドル買いが強くなると言われています。　後半に入りゴールデンウィークに近づくと、海外旅行する人も増え、外貨買い円売りの傾向が現れます。
5月 ゴールデンウィークがあり、市場参加者が減り相場は閑散とします。　逆に、大きな資金流入があると、大きく相場が動くので注意が必要です。特に自動売買で運用している場合、この大きな相場の影響を受けてしまい、大きなドローダウンが発生しやすいのもこの時期です。

6月 欧米企業の４半期決算があります。欧米企業のドル売り自国通貨買いの動きがみられます。

7月 特に大きな動きはありません

8月 日本のお盆休みにはいります。欧米でもサマーバケーションとなり市場は閑散としてきます。逆に、ゴールデンウィークと同じで、大きな資金流入があると、大きく相場が動くので注意が必要です。

9月 日本企業の中間期決算があります。３月と同じくドル売り円買いの動きが活発になる事から、円高傾向に進む事が多いのがこの時期です。

10月 日本の下期が始まります。特に大きなイベントはありません。

11月 アメリカの感謝祭、そして、一部欧米企業の決算期でもあたるのこの時期は相場が動く可能性が高いので注意が必要です。

12月 欧米企業の決算期です。日本の決算期と同じく、欧米企業のドル売り自国通貨買いの動きがみられます。　また、その動きはクリスマス前には終わり、クリスマスを迎える頃には相場が動かなくなります。よくクリスマスにトレードをしているのは負けトレーダーだと言われる事もあります。

ＭｒＢＲＡＩＮさんの記事をそのまま引用させていただきました。

sarahが1年で一番要注意だと思っているのが3月。
例年、月末の日当たりのボラティリティが半端ない！！

一昨年、予測不可能な動きで、バンバンストップに狩られたトラウマがあり、
去年はトレードを自粛した記憶があります。

年始は大きは激しいけど、明確なトレンドは発生しづらい。
なので、戦績は年中からいつも尻あがりなのですね～。

こういう季節要因って、スイングトレードをしている人でしたら特に意識したいところですね。
長期の仕込みどころを把握しやすいと思います。

ちなみに、ドル円相場では、”1月の方向性が、その年の方向性と一致する確率が過去30年で8割以上”という俗説があるそうです。

直近10年は、

1月 年間
2009 陰 上げ ×
2008 陰 下げ ○
2007 陽 下げ ×
2006 陰 上げ ×
2005 陽 上げ ○
2004 陰 下げ ○
2003 陽 下げ ×
2002 陽 下げ ×
2001 陽 上げ ○
2000 陽 上げ ○

5勝5敗。5割の確率です。ちょっとセオリーが崩れてきてるのかな（笑）

以上。参考までに。

パリス昼豚の５万円ＦＸ